【2025年】2月に下がりやすい業種・銘柄とは？

2月に下がりやすい業種は？

2月相場は、3月決算企業の決算を控えて利益確定売りが増えるため、株価が下落する傾向にあるといわれています。今回は、値動きが激しい2月相場の中でも特に、株価が下がりやすい傾向にある銘柄をご紹介します。株価が下がりやすい銘柄を事前に知っておくことで、不用意に損失を被るリスクを回避できるでしょう。

今回は、2月の株式相場においてどのような業種が下がりやすいのか、日経平均採用銘柄（225銘柄）の過去の株価データから統計的に検証してみました。

■検証対象：日経平均採用銘柄（225銘柄）
■検証期間：2000年1月1日〜2024年12月31日
■1銘柄当たりの投資金額：20万円
■買い条件：1月末の寄り付きで買い
■売り条件：25営業日経過後の翌営業日寄り付きで売り

1月末にある業種の銘柄をすべて購入し、25日経過後に売却した場合について検証を行います。検証対象の業種の勝率が50％以上で損益がプラスならば、2月は株価が上がりやすく、逆に勝率が50％未満で損益がマイナスならば、株価が下がりやすい月となります。

以上のルールで過去のデータを用いて検証した結果は、以下の通りです。

2月相場の業種ワースト3

検証の結果、値動きが激しい2月相場の中でも、特に勝率の低かった業種を順に紹介します。

1位：繊維（4銘柄）

勝率：39.58％
勝ち数：19回
負け数：29回
引き分け数：2回

平均損益（円）：-4,058円
平均損益（率）：-2.03％

平均利益（円）：8,856円
平均利益（率）：4.43％

平均損失（円）：-12,800円
平均損失（率）：-6.40％

合計損益（円）：-202,921円
合計損益（率）：-101.46％

合計利益（円）：168,265円
合計利益（率）：84.14％

合計損失（円）：-371,186円
合計損失（率）：-185.60％

PF（プロフィット・ファクター）：0.453
平均保持日数：26.80日

2位：建設（9銘柄）

勝率：44.70％
勝ち数：97回
負け数：120回
引き分け数：4回

平均損益（円）：-2,071円
平均損益（率）：-1.04％

平均利益（円）：13,019円
平均利益（率）：6.51％

平均損失（円）：-14,337円
平均損失（率）：-7.17％

合計損益（円）：-457,661円
合計損益（率）：-228.84％

合計利益（円）：1,262,837円
合計利益（率）：631.44％

合計損失（円）：-1,720,498円
合計損失（率）：-860.28％

PF（プロフィット・ファクター）：0.734
平均保持日数：26.80日

3位：小売業（10銘柄）

勝率：51.63％
勝ち数：111回
負け数：104回
引き分け数：1回

平均損益（円）：-316円
平均損益（率）：-0.16％

平均利益（円）：12,813円
平均利益（率）：6.41％

平均損失（円）：-14,331円
平均損失（率）：-7.17％

合計損益（円）：-68,160円
合計損益（率）：-34.08％

合計利益（円）：1,422,285円
合計利益（率）：711.17％

合計損失（円）：-1,490,445円
合計損失（率）：-745.25％

PF（プロフィット・ファクター）：0.954
平均保持日数：26.80日

以上が、2月相場で不調だった3業種の検証結果です。検証結果を見てみると、小売業は勝率が50％を上回ったものの、その他は勝率が50％以下です。3業種共に1トレード当たりの平均損益もマイナスになっています。したがってこの3業種は2月に下がりやすい傾向があるといえるでしょう。

2月相場の低成績ランキング

では最後に、これらの業種の中でも特に下落傾向が強く、2月相場で軟調に推移する傾向がある銘柄をご紹介します。

表は、先ほどの検証において、勝率50％以下の銘柄のランキングです。平均損益がマイナスの銘柄が多く、2月に繊維、建設、小売業といった業種の銘柄をトレードする際は注意が必要でしょう。

株の売買を行う前に今回のように簡単な検証を行うことで、その投資がどの程度リターンを期待でき、どの程度リスクがあるのか、事前に把握できます。検証を行ってから投資すれば、きっと安心感が違うことでしょう。皆さんも投資する際には一度検証してくださいね。

※このテーマでの検証については、【システムトレードの達人】を使って検証しています。記事の内容に関しては万全を期しておりますが、その内容の正確性および安全性、利用者にとっての有用性を保証するものではありません。当社および関係者は一切の責任を負わないものとします。投資判断はご自身の責任でお願いします

文：西村 剛（証券アナリスト、ファンドマネジャー）

国内運用会社にて中小型株式ファンドマネージャー兼アナリストを経て独立。個人投資家に分かりやすく株式投資を伝授すべく、講演や執筆を行う。『夕刊フジ』3年連続 株-1グランプリ グランドチャンピオン。(文:西村 剛（証券アナリスト、ファンドマネジャー）)